Getiri Volatilitelerinde Kaldıraç Etkisinin Araştırılması: Bist Sektör Endeksleri Örneği
Anahtar Kelimeler
Bu çalışma, Borsa İstanbul'da işlem gören sektör endekslerinin getiri volatilitesindeki kaldıraç etkisini araştırmayı amaçlamaktadır. BİST Bankalar, BİST Finansallar, BİST Gayrimenkul Yatırım Ortaklıkları, BİST Holding ve Yatırımlar, BİST Leasing ve Faktöring ve BİST Sigorta endeksleri üzerinde yapılan ampirik analizler, 2011-2020 dönemi için gerçekleştirilmiştir. Literatürde borsa volatilitelerinin GARCH tipi modeller kullanılarak modellenmesine yönelik birçok çalışma bulunmaktadır. Bu çalışma ise Borsa İstanbul'da yer alan sektör endeksleriyle ilgili çalışmalara odaklanmaktadır. Sonuçlar, sektör endekslerinin getiri volatilitesinde kaldıraç etkisinin olduğunu göstermektedir. Bu çalışma, yatırımcılara sektörler arasındaki etkileşimleri ve duyarlılıkları değerlendirmek için önemli bir gösterge sunmaktadır.(AI)
Atıf Sayısı :
